슈퍼가치 콤보전략

강환국 작가의 "할수있다! 퀀트투자" 에서는 "슈퍼가치 콤보전략" 이 소개된 바 있습니다. 

슈퍼가치 콤보전략은 기존의 소형주 LSV 전략에서 켄 피셔가 강조했던 PSR 을 추가한 전략으로, 주요 밸류 지표인 PER, PBR, PCR, PSR 의 네 가지 가치 지표를 사용한, 말 그대로의 "슈퍼가치" 지표들의 "콤보" 전략입니다. 

 

슈퍼 가치 콤보 전략 

- 시가총액 하위 20% 주식들을 각각 PER, PBR, PCR, PSR 순으로 순위를 매김 

- 네 지표들의 순위들의 합을 더해서 슈퍼가치 콤보전략의 통합 순위를 정함 

 

매도 전략 

- 분기 리밸런싱

 

기대 수익률 (CAGR ) 

- 연 평균 25% 이상 

 

2011년 1월 ~ 2020년 12월까지, 10년간 분기 리밸런싱 한 결과 

 

연평균 수익률 45.47%, MDD -24.31% 가 나왔습니다. 

슈퍼가치 콤보전략은 가격대비 밸류에이션 지표인 PER (영업이익), PBR(자산 가치), PSR(매출), PCR(현금흐름) 의 지표들이 좋은 종목들만 골라서 매수한다는, 이해하기 쉬운 전략을 구사하기 때문에 인기가 좋습니다.